信用卡存量突围战：打出私银+财富管理组合拳

　　银行机构正将战略重心向高净值客户群体转移，而实现这一转变的策略便是深度绑定财富管理业务。

　　2025年6月，交通银行太平洋信用卡中心佛山分中心获批终止营业，这已是该行累计关闭的第29家分中心。与此同时，中国人民银行数据显示，全国信用卡在用卡量已降至7.21亿张，较2022年峰值减少8000万张，实现九个季度连续下滑。

　　信用卡“跑马圈地”时代已然终结。在存量时代下，取而代之的是一场围绕高净值客户的争夺战，信用卡正加速从传统支付工具向综合金融平台转身。

　　信用卡迎来存量时代

　　根据中国人民银行发布《2025年第一季度支付体系运行总体情况》数据，全国信用卡在用卡量在连续九个季度下滑后，已降至7.21亿张，较2022年的峰值减少了8000万张。与此同时，中国银行业协会《中国银行卡产业发展蓝皮书（2024）》的数据显示，截至2023年末，信用卡活卡量为6.4亿张。通过在用卡数量与活卡量的数据对比可以发现，市场上仍有约8000万张睡眠卡有待清理，这反映出中国信用卡市场已进入存量时代。

　　信用卡研究人士董峥告诉21世纪经济报道记者，造成目前这种情况的原因是多方面的。首先是前期粗放扩张的遗留问题。在“跑马圈地”时代，银行过度依赖“一人多卡”策略，导致大量睡眠卡堆积，如今这种传统销售模式已经成为过去式；其次是产品创新严重滞后。当前信用卡产品同质化程度高，如同“在iPhone时代售卖老年机”般缺乏吸引力，难以满足用户差异化需求；第三是支付生态的深刻变革。支付宝“花呗”、京东“白条”等互联网信贷产品，叠加手机Pay、二维码支付的普及，正在快速蚕食信用卡的传统使用场景，特别是年轻客群更倾向于选择“无实体卡”模式。

　　与此同时，资产质量恶化进一步加剧了行业压力。据21世纪经济报道记者不完全统计，在已披露2024年信用卡贷款不良率的上市银行中，除邮储银行、兴业银行、平安银行等部分银行的年末信用卡不良率有所下降外，其余银行的不良率均出现不同程度的上涨。其中，常熟银行的信用卡不良率更是上涨至4.14%，上浮了2.74个基点。此外，2025年以来，银行业加速处置信用卡不良资产包，频繁出现数亿元规模的转让项目，这也进一步折射出资产质量承压的严峻现实。

　　此外，信用卡中心关停的消息频频传来。2025年6月，交通银行太平洋信用卡中心佛山、昆明分中心先后终止营业，而在5月该行刚刚关停 4 个分中心。至此，这已是交通银行累计关闭的第29家信用卡分中心，目前该行仅剩25家信用卡分中心在运营。

　　针对近期频繁出现的信用卡中心关停现象，董峥坦言，出现这一现象的并非简单的成本控制问题，而是市场饱和带来了商业模式转变。因为传统信用卡分中心模式赖以生存的获客功能已基本丧失。在获客成本持续攀升、效率不断下降的背景下，机构不得不进行战略调整，转向更集约的属地化管理模式。

　　发力高净值客户

　　在信用卡行业收缩的大背景下，“高端化” 战略正成为行业转型的关键突破口，多家银行正在通过差异化权益调整，将资源向高价值客户倾斜。

　　在产品设计层面，银行正积极强化信用卡与财富管理的联动，打出“信用卡+私银+财富管理”的组合拳。中信银行早于2023年就推出了“少年行”主题信用卡，该产品面向私人银行客户，主要聚焦留学生家庭从出国到归国的全旅程金融需求。广发银行也在2025年也推出了“臻稀钻石卡”，将年费、权益与客户财富管理规模深度绑定，其权益包含道路救援、酒后代驾、陪诊挂号等服务，该卡年费为12000元，若客户资产达600万元且消费满30万元，可享年费全免。此外，招商银行、平安银行等也纷纷转变策略，大力拓展高端客群需求。

　　为提升高端卡的吸引力，银行还着力为信用卡附着社交属性。金融机构频繁冠名热门演唱会，为私行客户预留演唱会的“最佳观赏位”，强化卡属 “情绪价值”。业内人士指出，未来信用卡的竞争将围绕“场景渗透”和“生态构建”展开。